過去每逢農(nóng)歷正月十五元宵節(jié)，宿遷城都要舉行“城隍廟會”。這天一早，城區(qū)和附近農(nóng)村的群眾，都自發(fā)地集中到項羽故里北首的城隍廟，侍候城隍老爺“出巡”。城隍老爺“出巡”儀式極為隆重，出巡時，鑼鼓鞭炮喧天，笙管簫齊鳴，同時伴以花樣繁多的文娛表演，有高蹺、旱船、獅子、黑驢、蚌精、抬閣、架閣等。扮演的節(jié)目有《西游記》、《西廂記》、《水漫金山》、《空城計》、《時遷盜雞》、《鐵弓緣》、《八仙慶壽》等。特別是孩童扮相俏麗，服飾鮮艷，天真爛漫，深受歡迎。附近農(nóng)村民眾為看廟會多先期進城投親友處宿歇，亦有露宿在東大街商店門前石階之上，候次日觀賞。

出巡隊伍由南向北，浩浩蕩蕩，蔚為壯觀，吸引滿城觀眾前來觀看。城隍神“出巡”至商業(yè)中心—東大街時，各商店多備有香煙、糖果、茶食等專為犒賞，歡迎文娛節(jié)目在自己的店前演出。街道兩旁人群如潮，圍得水泄不通，可謂“萬人空巷”。城隍神像“出巡”至東大街財神廟以北的“敕封顯佑伯行宮”后稍事歇息，接著演員在行宮的戲臺上表演節(jié)目，出巡活動達(dá)到高潮。演出結(jié)束后，眾人再把城隍神像抬回城南城隍廟內(nèi)。是日晚，極樂庵前校軍場一帶還舉行各式手扎紙燈展銷。

建國后，城鄉(xiāng)物資交流大會取代了城隍“出巡”廟會。但晚上的燈市、燈會和花樣繁多的文娛演出仍沿續(xù)至今。